孔沙律师

一、法律尽职调查的定义

法律尽职调查指的是在公司并购、证券发行等重大公司行为中，律师接受当事人的委托，对目标公司或者发行人的主体合法性存续、企业资质、资产和负债、对外担保、重大合同、关联关系、纳税、环保、劳动关系等一系列问题进行调查并出具专业报告书的一项法律服务。

二、法律尽职调查的流程

为方便大家更加直观地了解整个流程，现特将法律尽职调查地流程以图示的方式展示如下：

成立法律尽职调查专项组

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确立尽职调查方向和范围

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        制定尽职调查方案 ←与审计部门同步进行，互相配合

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              进场进行调查

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        现场尽职调查/非现场尽职调查

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        出具尽职调查报告及法律意见书

三、尽职调查的工作

（一）成立法律尽职调查项目组。

确定项目律师团队、团队负责人、团队成员，选定联络人。明确工作任务，需要出差外地进行尽职调查的，每名律师配备一名律师助理一同前往，协助专职尽职调查律师完成相应工作，整理完毕尽调资料。

（二）了解客户的收购方案，包括但不限于公司的行业背景、涉及该行业的相关法律法规、了解目标公司所享有的政府优惠政策，比如曾经参与的某新能源公司的投资尽职调查报告，对于新能源行业，政府就在税收方面给予相当优厚的政策支持。

（三）制定尽职调查方案。包括但不限于团队律师工作原则、调查方法、团队工作计划等等。具体出具一份纸质方案给服务公司，此处不再赘述。    

（四）提交目标公司所需尽职调查清单。尽职调查团队可预先准备一套初步材料清单，内容大致有目标公司设立及历史沿革、主体的各项法律资格、股东、对外投资、重大资产、关联公司与关联交易、财务情况、业务经营、重要合同、债权债务和担保、税费、保险、知识产权、重大诉讼与仲裁及行政处罚、环境保护、劳动关系等概况。不同项目、不同交易结构、不同行业尽职调查清单不同，在上述材料清单基础上律师应根据具体的调查项目深入研究，设计出有针对性的法律事实清单。并作详尽的法律评析，还应当具有可操作性。

（五）进场调查

进场调查包括现场调查和非现场调查。

现场调查为到法院查询目标公司有无涉诉情况并让法院出具相关证明、到工商局查询目标公司登记备案情况、到国税、地税查询缴纳税款情况及有无偷税漏税情况并出具相关证明、到劳动监察大队查询有无拖欠工资款项等记录并让部门出具相关证明、到车辆管理所查询车辆有无抵押情况并开具相关证明、涉及不动产的则房管局查询房屋现状，有无被抵押情况并出具相关证明、国家商标局查询目标公司注册商标信息及申请商标信息、到环保局查询关于环评是否达标并出具相应证明文件、到社保机构查询员工购买五险一金情况等。

非现场尽职调查包括公共网站查询、电话、邮件、微信等沟通、询证函等。其中查询的公共网站包括：

1、国家企业信用信息公示系统。可以查询目标公司的下列信息：（1）注册登记、备案信息，具体包括公司统一社会信用代码（注册号）、法定代表人、类型、注册资本、成立日期、住所地、营业期限、经营范围、登记机关、经营状态、投资人信息、公司主要备案的高管人员名单、分支机构、清算信息、行政处罚信息等；（2）动产抵押登记信息；（3）股权出质登记信息；（4）行政处罚信息；（5）其他依法应当公示的信息。这些信息都应当自产生之日起20个工作日在该系统内予以公示。还提供经营异常名录、严重违法失信企业名单等查询。

2、信用中国。信用中国为官方信用查询系统，实务中如中国基金业协会要求私募基金管理人登记法律意见书对申请机构是否在该网站存在负面信息发表明确意见。该系统可以查询到失信被执行人信息、企业经营异常信息、重大税收违法案件当事人名单、政府采购失信名单等。亦开通有统一社会信用代码查询、行政许可和行政处罚查询、守信红名单查询、失信黑名单查询等诸多查询入口。

3、中国人民银行征信中心。该网站可以提供自然人和企业的个人/企业信用报告。但是查询企业信用报告的，需要一定的申请资料，必需经过实名验证才能获取，一般情况下第三方无权进行查询。

4、国家知识产权局“中国及多国专利审查信息查询”。查询专利情况。

5、国家工商总局商标局“中国商标网”。根据查询提示可确定拟查询商标的商品分类。具体可查注册商标信息及申请商标信息。“商标注册信息查询”又分为商标相同或近似信息查询、商标综合信息查询和商标审查状态信息查询三类。

6、ICP/IP地址/域名信息备案管理系统。查询通过网站名称、域名、网站首页网址、备案/许可号、网站IP地址、主办单位等查询已经备案的网站或域名的所有人信息等情况。

7、人民法院诉讼资产网、淘宝司法拍卖。查询企业财产信息的获取网站，故如果要在调查资产时顺便查询一下也是可以的。

8、最高人民法院“中国裁判文书网”查询公司涉诉案件情况。

9、最高人民法院“全国法院被执行人信息查询系统”。可查询2007年1月1日以后新收及此前未结的执行实施案件的被执行人信息。

10、其他推荐。启信宝、企查查、天眼查、见微数据。

以上几个网站是尽职调查需要登陆的最基本的网站，更有利于全面查询目标公司的现状，对于平时我们律师办理其他案件也有一定的帮助，建议收藏以上网站。

四、出具尽职调查报告及律师法律意见书

尽职调查报告及法律意见书根据对目标公司调查之后从公司的设立及历次变更情况对目标公司的合法有效存续进行评析。从现状来看，对于特殊目标公司比如民办非企业单位，要看是否具备相应条件，是否具备相应资质。从设立情况看，确定设立时是否合法有效进行登记的。从历次变更情况来看，详细就历次变更的地方比如就章程的修改、股东的变更、地址的变更等具体列明，并就历次变更情况是否符合法律程序进行法律评析。

对目标公司的组织架构、管理制度出具法律意见。包括章程的制定及修改、法人的治理结构股东会、执行董事、监事职权、股东情况、主要关联方、员工手册、人事制度、保密制度、奖惩制度等进行梳理，对公司的高管职责、内部管理制度分析，就是否规范作出法律评析。以及对关联方和各股东的征信情况通过征信报告调查了解相关情况，并作评析。